Comment fonctionne le financement pour les startups?

Introduction

La sécurisation du financement est une étape critique dans le parcours de toute startup. Cela peut faire la différence entre le succès et l'échec, entre la croissance et la stagnation. Dans ce chapitre, nous nous plongerons dans les bases du financement des startups et discuterons de l'importance d'obtenir le bon type de financement pour le succès d'une startup.

Comprendre les bases du financement des startups

Le financement des startups fait référence au capital investi dans une nouvelle entreprise en échange d'une participation. Ce capital est utilisé pour couvrir les coûts initiaux de démarrage et d'exploitation d'une entreprise, tels que le développement de produits, le marketing et l'embauche d'employés.

Il existe plusieurs sources de financement disponibles pour les startups, notamment:

• Bootstrap: Cela implique d'utiliser des économies ou des revenus personnels de l'entreprise pour financer ses opérations.
• Investisseurs providentiels: Ce sont des personnes à haute teneur en naissance qui fournissent un financement en échange de capitaux propres dans l'entreprise.
• Capitalistes en capital-risque: Ce sont des entreprises qui investissent dans des startups avec un potentiel de croissance élevé en échange de capitaux propres.
• Crowdfunding: Cela implique de collecter de petites sommes d'argent d'un grand nombre de personnes, généralement via des plateformes en ligne.

L'importance d'obtenir le bon type de financement pour le succès d'une startup

La sécurisation du bon type de financement est cruciale pour le succès d'une startup pour plusieurs raisons:

• Attribution des ressources: Différents types de financement sont livrés avec différentes termes et conditions, ce qui peut avoir un impact sur la façon dont le capital est utilisé. Il est important que les startups obtiennent un financement qui s'aligne sur leurs buts de croissance et leurs objectifs stratégiques.
• Opportunités de réseautage: Les investisseurs fournissent souvent plus qu'un simple financement; Ils peuvent également offrir des connexions et une expertise précieuses qui peuvent aider une startup à croître et à réussir.
• Validation: La sécurisation du financement des investisseurs réputées peut servir de validation du potentiel d'une startup, ce qui facilite l'attirer des clients, des employés et des investisseurs supplémentaires.

Types de financement de démarrage

Le financement des startups est essentiel pour que les nouvelles entreprises se développent et réussissent. Il existe différents types d'options de financement disponibles pour les startups, chacune avec ses propres avantages et considérations. Explorons certains des types courants de financement de démarrage:

Bootstrap: auto finançant votre chemin vers la croissance

Bobinage est une méthode où les entrepreneurs utilisent leurs propres économies ou revenus générés par l'entreprise pour financer sa croissance. Cette approche permet aux fondateurs de maintenir le contrôle total de leur entreprise et de leurs processus décisionnels. Bien que le bootstrap peut être difficile, cela insuffle également un sentiment de discipline et d'ingéniosité chez les fondateurs.

Crowdfunding: Tirer parti de l'intérêt public et de petits investissements d'un grand nombre de personnes

Financement participatif implique la collecte de fonds d'un grand nombre de personnes, généralement via des plateformes en ligne. Cette méthode permet aux startups de puiser dans l'intérêt public et de recevoir de petits investissements d'un large éventail de personnes. Le financement participatif peut également aider à valider la demande du marché pour un produit ou un service et créer une communauté de premiers adoptants.

Investisseurs providentiels: individus riches investissant dans des startups à des premiers stades

Investisseurs providentiels sont des individus aisés qui fournissent du capital aux startups en échange de la propriété des actions. Ces investisseurs ont souvent de l'expérience dans l'industrie et peuvent offrir un mentorat précieux et des liens avec la startup. Les investisseurs providentiels investissent généralement dans les premiers stades d'une startup lorsque des sources de financement traditionnelles peuvent ne pas être disponibles.

Capitalistes de capital-risque (VCS): les entreprises qui investissent dans des startups avec un potentiel de croissance élevé

Capitalistes de capital-risque (VC) sont des entreprises d'investissement professionnelles qui fournissent un financement aux startups avec un potentiel de croissance élevé. Les VC investissent généralement de plus grandes quantités de capitaux en échange de la propriété des actions et d'un siège au conseil d'administration de la startup. Les capital-risqueurs recherchent souvent des startups avec des modèles commerciaux évolutifs, de solides équipes de gestion et une voie claire vers la rentabilité.

Étape 1: Financement des semences

Le financement des semences est souvent la première étape du financement qu'une startup reçoit. Il est crucial pour faire décoller l'entreprise et transformer une idée en produit ou service viable. Plongeons dans la définition et le but du financement des semences, ainsi que les sources typiques où les startups peuvent obtenir ce financement initial.

Définition et objectif du financement des semences

Financement de semences est le capital initial levé par une startup pour soutenir son développement et sa croissance précoces. Ce financement est généralement utilisé pour effectuer des études de marché, développer un prototype et valider l'idée d'entreprise. Le financement des semences est essentiel pour que les startups atteignent les étapes clés et attirent de nouveaux investissements dans les stades ultérieurs.

Les sources typiques incluent les investisseurs providentiels, les incubateurs et les membres de la famille

Il existe plusieurs sources où les startups peuvent garantir le financement des semences, notamment:

• Investisseurs providentiels: Les investisseurs providentiels sont des particuliers qui fournissent des capitaux en échange de capitaux propres de propriété ou de dette convertible. Ils ont souvent de l'expérience dans l'industrie et peuvent offrir des conseils et des connexions précieux aux startups.
• Incubateurs: Les incubateurs sont des organisations qui fournissent des ressources, du mentorat et du financement des startups en démarrage en échange de capitaux propres. Ils exécutent généralement des programmes d'accélérateur pour aider les startups à se développer et à réussir.
• Membres de la famille: Certaines startups se tournent vers les membres de la famille pour le financement des semences. Bien que cela puisse être une source de financement plus personnelle et moins formelle, il est important de définir des termes et des attentes clairs pour éviter les conflits potentiels à l'avenir.

Étape 2: Série A Financement

Au fur et à mesure que les startups progressent des étapes initiales de développement, elles nécessitent souvent un financement supplémentaire pour évoluer leurs opérations et mettre sur le marché leurs produits. Le financement de la série A représente une étape cruciale dans la croissance d'une startup, où l'accent passe du développement de produits à leur livraison sur le marché.

Passer du développement de produits à leur livraison sur le marché

Au cours de la phase de financement de la série A, les startups ont généralement validé leur produit ou service sur le marché et cherchent maintenant à évoluer leurs opérations. Cette phase consiste à passer de la phase de développement à la phase de commercialisation, où l'accent est mis sur l'acquisition de clients, l'élargissement de la portée du marché et la génération de revenus.

Le financement de la série A permet aux startups de:

• Investissez dans les efforts de vente et de marketing pour acquérir des clients
• Élargir leur équipe pour soutenir les opérations de croissance et d'échelle
• Améliorer le développement de produits pour répondre aux demandes du marché

Les principaux acteurs sont des sociétés de capital-risque à la recherche d'entreprises avec une stratégie solide

Au stade du financement de la série A, les principaux acteurs du paysage de financement sont des sociétés de capital-risque spécialisées dans l'investissement dans des startups en phase de démarrage à forte croissance. Ces entreprises recherchent des entreprises avec une stratégie solide, un ajustement éprouvé sur le marché du produit et une voie claire à l'évolutivité et à la rentabilité.

Considérations clés pour les startups qui recherchent le financement de la série A:

• Élaborer un plan d'affaires complet décrivant les projections de croissance et les opportunités de marché
• Démontrer la traction et la validation du client pour présenter la demande du marché
• Construisez une équipe solide avec une expertise et une expérience pertinentes pour exécuter la stratégie de croissance
• Articuler une feuille de route claire pour la mise à l'échelle des opérations et la rentabilité

Subventions et prêts gouvernementaux

Les subventions et les prêts du gouvernement peuvent être une précieuse source de financement pour les startups qui cherchent à décoller ou à faire évoluer leurs opérations. Ces programmes sont conçus pour soutenir l'innovation et l'entrepreneuriat en fournissant une aide financière aux entreprises admissibles.

Aperçu des programmes gouvernementaux soutenant financièrement les startups

Il existe divers programmes gouvernementaux aux niveaux fédéral, étatique et local qui offrent des subventions et des prêts aux startups. Ces programmes peuvent être ciblés sur des industries, des régions ou des types d'entreprises spécifiques. Par exemple, la Small Business Administration (SBA) aux États-Unis propose une gamme de programmes de prêt pour aider les petites entreprises à accéder au capital.

De plus, de nombreux gouvernements des États et locaux ont des agences de développement économique qui accordent des subventions et des prêts aux startups dans leurs juridictions. Ces programmes peuvent avoir des critères d'éligibilité spécifiques et des exigences d'application, il est donc important pour les startups de rechercher et de comprendre les options qui leur sont disponibles.

Comment se qualifier et demander des subventions et des prêts gouvernementaux

Les qualifications pour les subventions et les prêts gouvernementaux impliquent généralement de répondre à certains critères liés à la nature de l'entreprise, à son potentiel de croissance et d'innovation et de l'impact qu'elle peut avoir sur l'économie. Les startups peuvent avoir besoin de démontrer un plan d'affaires solide, un produit ou un service viable et une voie claire vers la rentabilité afin d'être considérée pour le financement.

Lors de la demande de subventions et de prêts gouvernementaux, les startups devront suivre le processus de demande spécifique décrit par le programme auquel ils postulent. Cela peut impliquer la soumission d'un plan d'affaires détaillé, de projections financières et d'autres documents de soutien. Il est important de prêter une attention particulière aux exigences et aux délais pour chaque programme afin d'assurer une demande réussie.

Dans l'ensemble, les subventions gouvernementales et les prêts peuvent être une source précieuse de financement pour les startups, fournissant le soutien financier nécessaire pour lancer et développer une entreprise prospère. En recherchant des programmes disponibles, en comprenant les critères d'éligibilité et en soumettant une demande solide, les startups peuvent augmenter leurs chances d'obtenir un financement gouvernemental pour leurs entreprises.

Parrainage des entreprises et partenariats stratégiques

Le parrainage des entreprises et les partenariats stratégiques sont de précieuses sources de financement pour les startups. Ces collaborations peuvent fournir non seulement un soutien financier, mais aussi l'accès aux ressources, à l'expertise et aux réseaux qui peuvent aider les startups à croître et à réussir.

Les entreprises qui cherchent à financer ou à collaborer avec les startups

De nombreuses entreprises souhaitent travailler avec des startups pour stimuler l'innovation et rester compétitive sur le marché. Ces sociétés peuvent choisir de financer directement les startups ou par le biais d'accélérateurs et d'incubateurs avec lesquels ils parrainent ou s'associent.

• Financement direct: Certaines sociétés ont des armes de capital-risque dédiées ou des fonds d'innovation qui investissent dans des startups. Ces investissements peuvent aller du financement des semences pour les startups à un stade précoce au financement à un stade ultérieur pour les entreprises plus établies.
• Accélérateurs / incubateurs: Les sociétés peuvent également soutenir les startups par le biais d'accélérateurs ou d'incubateurs qu'ils parrainent ou dirigent. Ces programmes offrent aux startups des possibilités de mentorat, de ressources et de réseautage en échange de capitaux propres dans l'entreprise.

En s'associant à des startups, les entreprises peuvent accéder à de nouvelles technologies, des modèles commerciaux et des talents qui peuvent les aider à rester en avance sur la concurrence. Les startups, en revanche, bénéficient du soutien financier et de l'expertise de l'industrie que les entreprises peuvent fournir.

Financement de la dette vs financement par actions

En ce qui concerne le financement d'une startup, deux options communes sont financement de la dette et financement par actions. Chaque option a son propre ensemble d'avantages et d'inconvénients, et il est important pour les entrepreneurs de comprendre les différences entre les deux avant de prendre une décision.

Différences entre l'emprunt de l'argent (financement de la dette) et la vente de participations (financement par actions)

• Financement de la dette: Dans le financement de la dette, une startup emprunte de l'argent à un prêteur ou à une institution financière avec la promesse de rembourser le montant principal plus des intérêts sur une période de temps spécifiée. Le prêteur ne gagne aucune participation dans l'entreprise.
• Financement des actions: Le financement par actions consiste à vendre des enjeux de propriété dans l'entreprise aux investisseurs en échange de capitaux. Les investisseurs deviennent des propriétaires partiels de l'entreprise et partagent ses bénéfices et pertes.

Avantages et inconvénients associés à chaque option

• Financement de la dette:
• Avantages:
• Les paiements d'intérêts sur la dette sont déductibles d'impôt, ce qui réduit le coût global de l'emprunt.
• Les entrepreneurs conservent la pleine propriété et le contrôle de l'entreprise.
• Le financement de la dette peut aider à renforcer les crédits commerciaux et à établir des antécédents de remboursement.
• Inconvénients:
• La dette doit être remboursée quelle que soit la performance financière de l'entreprise, faisant pression sur les flux de trésorerie.
• Des niveaux de dette élevés peuvent limiter la capacité d'emprunt future et augmenter le risque financier.
• La défaut de paiement des dettes peut nuire à la cote de crédit de l'entreprise et entraîner des conséquences juridiques.
• Financement des actions:
• Avantages:
• Les investisseurs partagent le risque financier et fournissent des capitaux sans nécessiter un remboursement immédiat.
• Le financement par actions peut apporter une expertise, des connexions et des ressources précieux à l'entreprise.
• Si l'entreprise réussit, les investisseurs bénéficient de la croissance et de la rentabilité de l'entreprise.
• Inconvénients:
• Les entrepreneurs doivent partager l'autorité de propriété et de prise de décision avec les investisseurs.
• Les bénéfices doivent être partagés avec les investisseurs, réduisant le rendement potentiel pour les fondateurs.
• La valorisation de l'entreprise et la négociation des termes d'actions peuvent être complexes et longs.

Choisir le bon investisseur

L'une des décisions les plus critiques qu'un fondateur de startup prendra est de choisir le bon investisseur. L'investisseur que vous apportez à bord peut avoir un impact significatif sur le succès futur et la direction de votre entreprise. Il est essentiel de considérer soigneusement divers facteurs lors de la sélection d'un investisseur pour s'assurer qu'ils s'alignent sur la vision, la mission et la culture de votre startup.

Importance de sélectionner un investisseur qui s'aligne sur la vision, la mission et la culture de votre startup

Lorsque vous cherchez un financement pour votre startup, il peut être tentant d'accepter la première offre qui vous arrive. Cependant, il est crucial de se rappeler que tous les investisseurs ne sont pas créés égaux. Choisir un investisseur qui s'aligne sur la vision, la mission et la culture de votre startup est essentiel pour le succès à long terme.

Un investisseur qui partage vos valeurs et vos croyances sera plus susceptible de soutenir votre entreprise à travers les bons moments et les mauvais. Ils comprendront vos objectifs à long terme et seront prêts à fournir les ressources et les conseils nécessaires pour vous aider à les atteindre. D'un autre côté, un investisseur qui ne s'aligne pas avec votre vision peut essayer de pousser l'entreprise dans une direction qui n'est pas conforme à vos objectifs, ce qui entraîne des conflits et des défis potentiels sur la route.

Considérations au-delà du soutien financier telles que les opportunités de mentorat, l'accès au réseau, etc.

Bien que le soutien financier soit sans aucun doute essentiel pour les startups, il existe d'autres facteurs à considérer lors du choix d'un investisseur. Opportunités de mentorat, accès au réseau et expertise de l'industrie Peut être tout aussi précieux, sinon plus, que le financement lui-même.

Un investisseur qui peut fournir du mentorat et des conseils basés sur ses propres expériences peut être inestimable pour un fondateur de startup. Ils peuvent offrir des idées et des conseils qui peuvent vous aider à naviguer dans les défis de la construction d'une entreprise et d'éviter les pièges communs. De plus, l'accès à un solide réseau de contacts dans votre industrie peut ouvrir des portes à de nouvelles opportunités, des partenariats et des clients qui n'auraient peut-être pas été possible autrement.

Lors de l'évaluation des investisseurs potentiels, il est essentiel de regarder au-delà des signes en dollars et de considérer la gamme complète de ressources et de soutien qu'ils peuvent apporter à la table. En choisissant un investisseur qui s'aligne sur la vision, la mission et la culture de votre startup, et qui peut fournir un accès au mentorat et au réseau, vous pouvez préparer votre entreprise à un succès à long terme.

Défis pour assurer le financement

La sécurisation du financement d'une startup peut être une tâche intimidante pour de nombreux entrepreneurs. Il y a plusieurs obstacles courants qui sont souvent confrontés lors des efforts de collecte de fonds, ce qui peut rendre le processus difficile et complexe.

Conflits d'évaluation

L'un des principaux défis auxquels les entrepreneurs sont confrontés lors de la recherche de financement pour leur startup est les différends d'évaluation. La détermination de la valeur d'une startup peut être subjective et conduit souvent à des désaccords entre les fondateurs et les investisseurs potentiels. Évaluation est un facteur critique dans le processus de collecte de fonds car il affecte directement le montant des capitaux propres que les investisseurs recevront en échange de leur investissement.

Les entrepreneurs peuvent croire que leur startup vaut plus que ce que les investisseurs sont prêts à offrir, conduisant à des négociations et à des conflits potentiels. D'un autre côté, les investisseurs peuvent penser que l'évaluation est trop élevée et peut hésiter à investir à ce prix. Trouver un terrain d'entente qui satisfait les deux parties peut être une tâche difficile.

Préoccupations de dilution

Un autre obstacle commun confronté aux entrepreneurs lors des efforts de collecte de fonds est les problèmes de dilution. Lorsqu'une startup augmente les capitaux grâce à un financement par actions, de nouvelles actions sont émises aux investisseurs, ce qui peut entraîner la dilution de la participation des fondateurs dans la société. Dilution est une conséquence naturelle de la collecte de fonds, mais elle peut être une source d'anxiété pour de nombreux entrepreneurs.

Les fondateurs peuvent être réticents à renoncer à une partie importante de leur propriété dans l'entreprise, car cela peut avoir un impact sur leur contrôle de contrôle et de prise de décision. Équilibrer le besoin de capital avec le désir de maintenir le contrôle du startup peut être un processus délicat. Les entrepreneurs doivent examiner attentivement les compromis impliqués dans l'acceptation du financement et être prêt à répondre aux problèmes de dilution avec les investisseurs potentiels.

Conclusion

Récapituler sur la façon dont les options variées fournissent différentes voies pour les startups qui recherchent des fonds

Investisseurs providentiels

• Les investisseurs projecteurs offrent un financement en démarrage en échange de capitaux propres dans l'entreprise.
• Cette option est idéale pour les startups à la recherche de mentorat et de conseils ainsi qu'un soutien financier.

Capital-risque

• Les sociétés de capital-risque offrent des sommes plus importantes aux startups en échange de capitaux propres.
• Ils recherchent souvent un potentiel à forte croissance et sont plus pratiques dans la gestion de l'entreprise.

Financement participatif

• Les plateformes de financement participatif permettent aux startups de collecter des fonds d'un grand nombre de personnes.
• Cette option peut aider à valider la demande du marché pour un produit ou un service.

Encouragement pour les fondateurs à mener des recherches approfondies avant de décider de leurs méthode (s) la plus adaptée au financement des startups

Avant de prendre une décision sur la façon de financer votre startup, il est crucial de mener des recherches approfondies sur les options disponibles. Chaque méthode de financement est livrée avec son propre ensemble d'avantages et d'inconvénients, et ce qui fonctionne pour une startup peut ne pas fonctionner pour un autre. En comprenant les différentes voies de financement, les fondateurs peuvent prendre des décisions éclairées qui correspondent à leurs objectifs et valeurs commerciaux.